Ολοκληρώθηκε πριν από λίγο η συνεδρίαση του TXΣ με το σύμβουλο JP Morgan ο οποίος μετέφερε στο μέτοχο το ενδιαφέρον που κατέγραψε για το placement της Εθνικής Τράπεζας ύψους 10% του μετοχικού κεφαλαίου.
Οι όποιοι ενδοιασμοί των επενδυτών στο πλαίσιο του ότι το Δημόσιο παραμένει μέτοχος με ένα μικρό πλέον ποσοστό ξεπεράστηκαν μετά την συνέντευξη του Υπουργού Οικονομίας και Οικονομικών κ. Κωστή Χατζηδάκη βάση του οποίου το Δημόσιο δεν θα διαφέρει σε τίποτα από έναν οποιονδήποτε ιδιώτη μέτοχο για όσο θα μείνει.
Και αύριο Κυριακή θα συνεχιστούν οι συνεδριάσεις με στόχο το βιβλίο προσφορών να ανοίξει τη Δευτέρα κατόπιν εγκρίσεως του prospectus από την Κεφαλαιαγορά, αν και δεν αποκλείεται εφόσον υπάρξουν εκκρεμότητες και η Τρίτη (πολύ μικρή πιθανότητα).
Το ενδιαφέρον που προκύπτει είναι πολύ ισχυρό.
Το discount θα υπάρξει και το οποίο θα διαμορφωθεί με βάση δύο παραμέτρους:
– Το στενό όριο της έκδοσης το οποίο διαμορφώνεται σε 10% καθιστά πολύ χαλαρή τη διαδικασία καθώς αυτή θα υπερκαλυφθεί επαρκώς και άρα το δεν χρειάζεται να γίνουν δεκτές προσφορές με μεγάλο discount.
– Tα long κεφάλαια στα οποία πάντα στοχεύει μια τέτοια έκδοση δεν έχουν μεγάλο κίνητρο να εισέλθουν γιατί θεωρούν πως η έκδοση είναι μικρή. Ετσι το μεγαλύτερο discount μπορεί να αποτελέσει κίνητρο.
Οι δύο αυτές αντίρροπες τάσεις θα διαμορφώσουν την εικόνα της έκδοσης.
Το εύρος
Η κλίμακα στην οποία θα κινηθεί η τιμή της μετοχής είναι από το μέσο όρο των τελευταίων 15 χρηματιτηριακών ημερών ως το κάτω όριο αυτής μέχρι την τιμή κλεισίματος της Παρασκευής που διαμορφώνεται σε 7,844 ευρώ.
Το discount θα κινηθεί μεταξύ 3% και 7% αναφέρουν πηγές με γνώση της διαδικασίας.
Από τη Δευτέρα ως την Πέμπτη (εφόσον ανοίξει το βιβλίο Δευτέρα ως έχει μέχρι στιγμής η πρόθεση των διοργανωτών της έκδοσης και εφόσον έχουν ολοκληρωθεί οι διαδικασίες έγκρισης από την Κεφαλαιαγορά) θα διακινηθούν 91.471.515 μετοχές.
Η JP Morgan σύμβουλος διάθεση θα καταθέσει την εισήγησή της το βράδυ της Κυριακής οπότε αναμένεται να πραγματοποιηθεί άλλη μια συνεδρίαση του ΤΧΣ πριν το βιβλίο ανοίξει.
Αναμένεται αύριο να ξεκαθαριστεί και το αν και πως θα διατεθεί σε εγχώριους επενδυτές με δημόσια προσφορά ποσοστό της έκδοσης από 15% έως 20%.
Διαβάστε ακόμη:
Brain regain: Πώς επιστρέφουν τα χαμένα ταλέντα στην Ελλάδα
H μάχη για τα €350 εκατ. στην αγορά γιαουρτιού (pics)
Στη μάχη για το δημογραφικό: Γενναιόδωρα μπόνους για τις γεννήσεις
Για όλες τις υπόλοιπες ειδήσεις της επικαιρότητας μπορείτε να επισκεφτείτε το Πρώτο ΘΕΜΑ