Το οικονομικό μέγεθος της νέας εξαγοράς στην οποία προχώρησε η Ideal Holdings στον κλάδο της πληροφορικής, του 75% της Blue Stream έναντι ποσού 12,2 εκατ. ευρώ, επιβεβαιώνει πλήρως τα πρόσφατα ρεπορτάζ του newmoney και αφήνει παράλληλα το περιθώριο για νέα σημαντικά deals.
Η αποεπένδυση της εισηγμένης εταιρείας συμμετοχών από τον βιομηχανικό κλάδο (παραγωγή μεταλλικών πωμάτων) και η πώληση της Astir Vitogiannis στην ιταλική Guala Closures με enterprise value 136 εκατ. ευρώ και τελικό τίμημα σε μετρητά ύψους 110-115 εκατ. ευρώ, θα αποφέρει μια ιδιαίτερα μεγάλη επενδυτική «δύναμη πυρός», όταν θα ολοκληρωθεί η συγκεκριμένη συναλλαγή εντός των προσεχών εβδομάδων.
Αυτή η «δύναμη πυρός» προσδιορίσθηκε από τον πρόεδρο της Ideal Λάμπρο Παπακωνσταντίνου στα 130 εκατ. ευρώ minimum, χωρίς να υπολογισθεί η δυνατότητα προσφοράς μέρους του ανταλλάγματος μιας μελλοντικής εξαγοράς σε μετοχές, όπως συνηθίζεται εκ μέρους της.
Συνεπώς, με μια απλή σύγκριση του ύψους των διαθέσιμων με τα χρήματα της επένδυσης στην εταιρεία πληροφορικής Blue Stream, καθίσταται εύκολα κατανοητό ότι υπάρχει ευχέρεια, πρακτικά, για νέες και μεγαλύτερες συμφωνίες στο προσεχές διάστημα. Είτε στον ταχέως αναπτυσσόμενο κλάδο της πληροφορικής, όπου η Ideal Holdings επιδιώκει να διευρύνει το εκτόπισμά της, τόσο στην ελληνική αγορά όσο και διεθνώς, είτε σε μια νέα δραστηριότητα, εφόσον εντοπιστεί η κατάλληλη ευκαιρία.
Παράδειγμα αποτελεί η περσινή εξαγορά των Αττικών Πολυκαταστημάτων αντί 100 εκατ. ευρώ και η δυναμική είσοδος της εισηγμένης στον κλάδο του retail.
Πηγές της εταιρείας δεν αποκλείουν το ενδεχόμενο μια δεύτερης συνεχόμενης εξαγοράς από την Ideal, δίχως να προσδιορίζουν ωστόσο το timing.
Όσον αγορά την πληροφορική και την κυβερνοασφάλεια, βρίσκεται σε πλήρη εξέλιξη η υλοποίηση του πλάνου της Ideal για την δημιουργία ενός πολύ ισχυρού τεχνολογικού ομίλου. Ενός leader, του κλάδου ο οποίος «χτίζεται» μεθοδικά από τη διοίκηση.
Προηγήθηκε η εξαγορά της Byte το 2022 με την αποδοχή προαιρετικής δημόσιας πρότασης με βάση μια αποτίμηση 60 εκατ., αλλά και της Netbull στον κλάδο του cyber security νωρίτερα το ίδιο έτος από την θυγατρική Adacom, αντί 6,3 εκατ. ευρώ.
Η νέα εξαγορά θα προσφέρει μια επιπλέον ισχυρή ώθηση στην IDH, καθώς εκτιμάται ότι με την προσθήκη της Blue Stream ο κύκλος εργασιών του χαρτοφυλακίου εταιρειών πληροφορικής της για το 2024 θα ξεπεράσει τα 130 εκατ. ευρώ και το EBITDA τα 17 εκατ. ευρώ.
Υπενθυμίζεται, ότι στη χρήση του 2023, ο κύκλος εργασιών της δραστηριότητας της πληροφορικής ανήλθε σε 100,8 εκατ. ευρώ για την Ideal Holdings και σημείωσε αύξηση 80% (από 55,9 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη προηγούμενη περίοδο), με κερδοφορία EBITDA στα 11,7 εκατ. ευρώ (αύξηση 91%, από τα 6,2 εκατ. ευρώ του την 2022).
Το προφίλ της Blue Stream
Ποια είναι η Blue Stream; Πληροφορίες την έφεραν ως στόχο και άλλων ισχυρών ομίλων κατά καιρούς στο παρελθόν, ωστόσο το deal της εξαγοράς του 75% της εταιρείας έκλεισε με την Ideal Holdings.
Η βορειοελλαδίτικη εταιρεία ιδρύθηκε το 2008 προσφέροντας κυρίως υποστήριξη σε HW, λειτουργικά συστήματα και data availability και σήμερα, μετά από 16 έτη παρουσίας στην αγορά, θεωρείται μια καταξιωμένη, ταχέως αναπτυσσόμενη εταιρεία παροχής υπηρεσιών, η οποία παρέχει υπηρεσίες υποδομής τόσο σε on-premises όσο και σε multi cloud περιβάλλοντα, καθώς και υπηρεσίες μετεγκατάστασης στο cloud, διαθεσιμότητα δεδομένων και outsourcing.
Ο κύκλος εργασιών της, το 2023 ανήλθε στα 11 εκατ. ευρώ με EBITDA 2 εκατ. ευρώ, παρουσιάζοντας αύξηση 54% και 78%, αντίστοιχα, σε σχέση με το 2022 και υπολογίζεται ότι θα συνεχίσει την ανοδική πορεία της και το 2024.
Η εξαγορά του 75% της Blue Stream (12,2 εκατ. ευρώ) χρηματοδοτήθηκε εξ’ ολοκλήρου από τα αδιάθετα κεφάλαια του Κοινού Ομολογιακού Δανείου, που εξέδωσε η Ideal Holdings στις 15/12/2023.
Και στην περίπτωση της Blue Stream, η ηγεσία της εισηγμένης διατηρεί το επιτυχημένο management, όπως έκανε και στις άλλες θυγατρικές που προσάρτησε στο «άρμα» της, με τον Γιώργο Βασδέκη, να παραμένει στη θέση του διευθύνοντος συμβούλου.
Ο κ. Βασδέκης θέτει μεταξύ των στόχων της νέας εποχής για την εταιρεία, πέρα από τη διατήρηση της ως μια από τις κορυφαίες στον τομέα της παροχής υπηρεσιών και του Cloud Migration στην Ελλάδα, την επέκταση των δραστηριοτήτων της σε τεχνολογικό και σε γεωγραφικό επίπεδο.
Από την πλευρά του, ο CEO της Ideal, Παναγιώτης Βασιλειάδης, σχολιάζει ότι με την προσθήκη της Blue Stream διαμορφώνεται ένα πιο πλήρες portfolio υπηρεσιών και λύσεων για την εισηγμένη στον κλάδο της πληροφορικής, καθιστώντας τον ως ένα one stop shop στον χώρο της τεχνολογίας.
Τελειώνει και με Astir
Στην υπόθεση της πώλησης της Astir στον όμιλο Guala Closures, επικρατούσε αναμονή για τις απαραίτητες εγκρίσεις από τις Επιτροπές Ανταγωνισμού σε δυο χώρες, σε Ρουμανία και Ν. Αφρική, προκειμένου να ολοκληρωθεί η συναλλαγή.
Πληροφορίες αναφέρουν ότι το «πράσινο φως» για το μεγάλο deal δόθηκε από τις αρμόδιες αρχές της Ρουμανίας και εντός των ημερών θα ακολουθήσει το αντίστοιχο από αυτές της Ν. Αφρικής, έτσι ώστε έως τα τέλη Ιουλίου ή στο πρώτο δεκαήμερο του Αυγούστου να τελειώσει και τυπικά το θέμα.
Υπενθυμίζεται πάντως ότι η διοίκηση έχει αφήσει «παράθυρο» για πιθανή αναθεώρηση του ποσού της επιστροφής κεφαλαίου προς τους μετόχους, λόγω της αυξημένης ρευστότητας, σε συνδυασμό πάντα και με τις χρηματοδοτικές ανάγκες των νέων επενδύσεών της.
Διαβάστε ακόμη
Ισχυρό αναμένεται το 2ο τρίμηνο των τραπεζών (γράφημα)
Για όλες τις υπόλοιπες ειδήσεις της επικαιρότητας μπορείτε να επισκεφτείτε το Πρώτο ΘΕΜΑ