Οι επενδυτές πέρασαν, φέτος, το δυσκολότερο έτος από την παγκόσμια οικονομική κρίση του 2008. Το ερώτημα όλων, όμως, είναι το εάν η «τέλεια καταιγίδα» της πτώσης των αγορών και η αύξηση των επιτοκίων προς προσπάθεια μείωσης του πληθωρισμού θα συνεχιστεί και το 2023.
Ο αναλυτής της Oaktree Capital Management, Χάουαρντ Μαρκς, υποστηρίζει πως η νέα πραγματικότητα των υψηλών επιτοκίων σημαίνει πως τέσσερις δεκαετίες υποθέσεων για την πορεία των αγορών θα πρέπει, πια, να αγνοηθούν. Η Ίζαμπελ Γουάνγκ, από την πλευρά της, μελετά την πορεία του S&P 500 από το 1928, προσπαθώντας να ανακαλύψει την πιθανή πορεία του δείκτη. Ιδού μία συνοπτική ανάλυση του MarketWatch για το τί μέλλει γενέσθαι στις αγορές το 2023:
Δείκτες
Την περασμένη Παρασκευή, ο δείκτης προσωπικών καταναλωτικών εξόδων PCE Index κατέγραψε αύξηση της τάξης του 0,1% τον Νοέμβριο, τη στιγμή που ο πληθωρισμός έχει καταγράψει ετήσια αύξηση της τάξεως του 5,5%. Ο αντίστοιχος δείκτης της αύξησης των εσόδων των καταναλωτών αυξήθηκε κατά 0,4% τον Νοέμβριο, ξεπερνώντας την αντίστοιχη μηνιαία αύξηση του πληθωρισμού, κάτι το οποίο δημιουργεί ανησυχίες στους αναλυτές όσον αφορά τη στρατηγική της Fed.
Παράλληλη οικονομική επιβράδυνση κατέγραψε και ο δείκτης αγοράς βιομηχανικών προϊόντων. Οι παραγγελίες για τα ανθεκτικά αγαθά μειώθηκαν κατά 2,1% τον Νοέμβριο, έναντι της μείωσης του 1,1% που είχαν προβλέψει οι αναλυτές σε πρόσφατη δημοσκόπηση της Wall Street Journal. Άλλα δεδομένα υπέδειξαν μείωση των εταιρικών εξόδων.
Big Tech
Τα περισσότερα ETF ακολουθούν την πορεία των δεικτών. Το SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) το οποίο είναι το πρώτο και μεγαλύτερο exchange traded fund με περιουσιακά στοιχεία ύψους $357 δισ., είχε προσηλωθεί στις μετοχές των Big Tech μέχρι το τέλος του 2021, γνωστό και ως FAANG Group (Facebook/Meta, Apple, Amazon, Netflix, Google). Oι μετοχές αυτές, όμως, έχουν καταγράψει σημαντική πτώση της τάξης του 50% φέτος, λόγω της τρέχουσας κρίσης.
Επενδύσεις
Σύμφωνα με τον αναλυτή του MarketWatch, Μάικλ Μπρας, η Κίνα θα αποτελέσει μία ελκυστική επιλογή σε ό,τι αφορά τις επενδύσεις, αφού η οικονομία της δεύτερης μεγαλύτερης οικονομίας του κόσμου αναμένεται σύντομα να ανοίξει και πάλι.
Ακίνητα
Οι πωλήσεις ακινήτων έχουν καταρρεύσει αλλά η αγορά ακινήτων συνεχίζει και χαρακτηρίζεται από σημαντικές ελλείψεις σε πολλές αγορές.
FTX
Το «ντόμινο» που προκάλεσε η κατάρρευση της FTX στην αγορά κρυπτονομισμάτων συνεχίζεται. Ο πρώην CEO της εταιρείας Σαμ Μπάνκμαν-Φριντ αφέθηκε ελεύθερος με εγγύηση και βρίσκεται στο σπίτι των γονέων του στο Palo Alto της Καλιφόρνιας. Παράλληλα, ο συνιδρυτής της FTX, Γκάρι Γουάνγκ και η πρώην CEO της Alameda Research, Κάρολαϊν Έλισον, έχουν δηλώσει ένοχοι σε κατηγορίες για απάτη και συνεργάζονται με τις αρχές.
Κλιματική αλλαγή
Η κλιματική αλλαγή δεν επηρεάζει μόνο τις οινοπαραγωγικές περιοχές αλλά και τον ευρύτερο αγροτικό τομέα, προκαλώντας προβλήματα στην εφοδιαστική αλυσίδα και κρούοντας τον κώδωνα του κινδύνου για την πιθανότητα πρόκλησης μελλοντικής επισιτιστικής κρίσης.
Tesla
Η μετοχή της Tesla έχει καταγράψει πτώση της τάξης του 64% φέτος, κάτι το οποίο εγείρει ερωτήματα όσον αφορά τις επόμενες κινήσεις των επενδυτών. Σημειωτέον πως ο Έλον Μασκ έχει προχωρήσει σε πώληση μετοχών συνολικής αξίας $39 δισ. το 2022. Πολλά από τα δισεκατομμύρια αυτά χρησιμοποιήθηκαν για τη χρηματοδότηση της εξαγοράς του Twitter.
Σύμφωνα με τον αναλυτή της Wedbush, Νταν Άιβς, η τιμή-στόχος της Τesla έχει μειωθεί κατά 30%, αλλά εκτιμά πως η μετοχή θα συνεχίσει να είναι εξαιρετικά αποδοτική.
Ο Άιβς τόνισε πως εάν ο Μασκ βρει νέο CEO για το Twitter όπως έχει υποσχεθεί, θα μπορέσει να επικεντρωθεί εκ νέου στην Tesla και να προχωρήσει σε πρόγραμμα επαναγοράς μετοχών.
Streaming
Ο αναλυτής του MarketWatch, Τζον Σουάρτζ, τονίζει πως οι υπηρεσίες streaming έχουν μειώσει τις επενδύσεις τους σε νέο περιεχόμενο, ενώ ο συνάδελφός του Τζέρεμι Όουενς υποστηρίζει πως η Disney θα δημιουργήσει νέα πλατφόρμα streaming αθλητικού περιεχομένου, βασιζόμενη στο πρόγραμμα του ESPN.
Διαβάστε ακόμη:
«Σύννεφα» ξαναφέρνουν στα ευρωπαϊκά αεροδρόμια οι ταξιδιωτικοί περιορισμοί
Στο «κόκκινο» η αγορά ενέργειας και το 2023 – Τι προβλέπουν οι αναλυτές
Αλέξανδρος Κουρής: Δύο χρυσά βραβεία στις Βρυξέλλες και ένα νέο εργοστάσιο για την μπύρα «Νήσος»